1. 5‑6月：率先升温高温天气来袭，带动用电需求提升，空调、白电、电力板块率先启动。

2. 6‑7月：能源与糖业接力持续高温推高用电负荷，煤电供给趋紧，储能、电网、白糖、动力煤迎来行情。代表标的：华能、中粮糖业、大有能源。

3. 7‑8月：农业进入主升浪（当前阶段）种业、种植、饲料、养殖、橡胶、棕榈油全面发酵。代表标的：隆平高科、登海种业、金健米业、百洋股份、海南橡胶。

4. 8‑9月：通胀向消费端传导（启动中）粮油价格上行，资金开始布局白酒、调味品等刚需消费。代表标的：茅台、海天、金龙鱼。

5. 9‑10月：大宗商品集体走强锡、铜、铝、航运、煤炭轮番异动，叠加巴拿马运河通航受限的催化。代表标的：铜陵有色、中远海控、招商南油、招商轮船。

6. 10月之后：灾后修复主题洪涝、台风等灾害过后，防水、基建、环保迎来修复行情。代表标的：东方雨虹、伟星新材。

放眼后续，2027年一季度，棕榈油、橡胶有望迎来第二轮行情。