迈威尔单日暴涨32%！黄仁勋重磅定调，光互连开启AI基建新周期

一边美股大盘科技龙头集体冲高回落、微软、谷歌大跌走弱，另一边费城半导体逆势狂飙6%，迈威尔单日暴涨超32%创下24年单日最佳涨幅，冰火两重天的盘面背后，正是AI底层基建逻辑悄然切换的信号。黄仁勋公开喊话，光互连将成为下一代AI数据中心核心，迈威尔有望成长为万亿市值企业，彻底点燃全球光互联产业链行情。

反观A股盘面，市场依旧陷入极端分化格局，大小指数走势背离，板块杂乱轮动、赚钱效应零散。受隔夜美股局部利好带动，昨日国内科技板块短暂迎来脉冲反弹，但前期积攒大量获利盘，反弹更多是资金借利好高位洗盘，短线反抽难改均线空头发散的弱势结构，在关键支撑落地前，大盘很难走出持续性反转行情，操作上严控仓位、逢反弹减仓做T仍是最优思路。

本轮迈威尔暴涨的核心，落脚在光互连技术的产业落地。不同于传统铜线电互联，光互连依靠光波传输数据，从芯片内部片上互联、主板板卡连通，再到机柜、跨机房数据组网，全场景替换传统金属线路，完美解决超高算力集群下的数据传输瓶颈，也是800G、1.6T光模块持续放量的底层逻辑，覆盖硅光、CPO、高速DSP芯片全产业链。

顺着产业脉络，A股对标赛道清晰落地：裕太微、盛科通信锚定DSP与以太网交换芯片；澜起科技深耕PCIe高速互联；芯原股份、灿芯股份聚焦定制ASIC设计；光迅科技、东山精密布局光通信DSP，全产业链深度对标迈威尔业务。不过要客观看待，当前多数高位科技标的仍处于获利兑现、震荡洗盘周期，切勿盲目追高。

除此之外，存储赛道迎来重磅基本面催化，SK海力士官宣五年内存产能翻倍，行业紧缺周期延续至2030年。短期存储板块股价表现平淡，但供需缺口支撑行业中线景气，半导体上游材料细分迎来布局窗口期。

整体来看，市场情绪依旧偏弱，板块轮动碎片化，机器人、电力等题材仅存短线脉冲行情。光互连虽是长期产业大方向，但短期A股受获利盘压制难一蹴而就，耐心等待指数回踩支撑、空头动能充分释放后，再择机布局低位优质标的。