5月7日复盘笔记：机器人/算力租赁/PCB概念/光纤/光通信/绿电/液冷/AI电力/商业航天等

一、重磅财经信息①部分银行继续收紧零售信贷风控，包括上收个贷审批权限、调整模型参数等方式。②月之暗面完成约20亿美元融资，投后估值超200亿美元。

二、大盘表现沪指涨0.48%，深证成指涨1.18%，创业板指涨1.45%，科创50涨1.32%沪深京三市成交额超过3.1万亿，连续两日突破三万亿大关，但较昨日缩量近千亿。

三、强势板块和个股分析备注：只列举部分涨停板

机器人①宇树：全球首个人形机器人任务动作应用商店，今天起正式开放，开启功能机到智能机质变新纪元，开发和下载使用机器人新应用，像手机App一样简单。②马斯克确认，Optimus 机器人将于 7 月下旬或8月在弗里蒙特投产。这意味着，Model S和 Model X 在 5 月上旬最后下线后，仅过 4 个月，特斯拉就要把原有产线切换到 Optimus 身上。涨停板：肇民科技、大业股份、中欣氟材、模塑科技、新泉股份、继峰股份、信质集团、巨轮智能、博实股份、宇环数控、天永智能其他强势股：斯菱智驱、华中数控、浙江荣泰、五洲新春

算力租赁算力稀缺性凸显，国内云厂商集体多次上调算力服务价格。腾讯云5月9日起，将AI算力、容器服务及弹性MapReduce（EMR）相关产品刊上例调价5%；阿里云5月15日起，对部分MU（Model Unit）模型单元的服务价格进行2%~7%的上调。涨停板：东阳光、中嘉博创、润建股份、盈峰环境、盛视科技、三人行、合力泰、航锦科技、南兴股份其他强势股：直真科技、优刻得

PCB概念①据TheElec获悉，随着PCB需求激增，基板厂商订购覆铜板（CCL）的交货周期已从两周延长至最长六周。②自2025年10月以来，电子布市场价格开启持续上行通道，年初至今，电子布进入月度调价模式，今年已经连续4次提价。多家电子布厂商库存紧张，行业整体处于满负荷生产状态，部分企业仅维持一周左右货量。涨停板：红板科技、山东玻纤、聚杰微纤、东材科技、宏和科技、兴森科技、协和电子、大族激光、宏昌电子、超声电子、宝鼎科技其他强势股：华正新材

光纤①英伟达宣布与康宁建立长期合作伙伴关系。康宁将新建三家美国工厂，把美国光连接产能提升10倍，光纤产量提升超过50%。②机构预测，2026、2027年全球光纤供给分别为7.25亿、8.07亿芯公里。当前全球头部光棒厂商产能普遍处于高负荷运行状态，供给端的刚性制约使得产能无法快速响应需求的跳涨，从而形成供需缺口，支撑光棒及光纤价格维持高位。涨停板：通鼎互联、中天科技、特发信息、杭电股份、三孚股份、石英股份、新能泰山其他强势股：长飞光纤、亨通光电、永鼎股份、华脉科技、江瀚新材

光通信Lumentum第三财季营收同比增长90%，创下8.08亿美元的历史新高；第三财季毛利率环比提升540个基点，营业利润率环比提升700个基点；公司的订单已经排到2028年。涨停板：炬光科技、瑞斯康达、东山精密、华懋科技、泰晶科技、安孚科技、华盛昌、金时科技其他强势股：光迅科技、蘅东光、腾景科技、环旭电子、长芯博创、世嘉科技

绿电我国首个大规模“算电协同”绿电直供项目——中国大唐中卫云基地50万千瓦光伏电站正式投运。标志着我国“东数西算”工程实现了从沙漠风光电到数字算力的直连直通。涨停板：大唐发电、华电辽能、中国能建、华电能源、大连热电、中电鑫龙、华塑控股其他强势股：节能风电、中国电建、协鑫能科、华孚时尚

液冷机构指出，散热成为制约算力释放的核心瓶颈，液冷成为必选项。谷歌将2026年TPU芯片出货量目标上调50%至600万颗，单芯片功耗980W，强制100%液冷散热。英伟达即将问世的Rubin芯片，基于Kyber架构的VR300功耗预计达3600W。涨停板：科华数据、腾龙股份其他强势股：申菱环境、通源环境、同星科技、高澜股份

AI电力涨停板：京泉华、长源东谷、福鞍股份、好利科技、北京科锐、福达合金

商业航天SpaceX的IPO注册文件显示，SpaceX星舰项目累计投入突破150亿美元，公司即将推出升级版原型机。SpaceX计划在2026年下半年发射首批新的、更强大的“星链 V3”卫星。涨停板：巨力索具、武汉凡谷、金螳螂、宇环数控、炼石航空其他强势股：德恩精工、春晖智控、理工导航

太空光伏美国德州格莱姆斯县网站发布的公告显示，马斯克的商业航天公司SpaceX计划初步斥资550亿美元，在美国德州建造一座“分阶段、采用新一代技术、垂直整合的半导体制造及先进计算制造工厂”。如果后续阶段得以完成，预计总投资额可能高达1190亿美元（约合人民币8105亿元）。涨停板：安彩高科、上海港湾其他强势股：拉普拉斯、钧达股份、迈为股份、连城数控、晶盛机电、东方日升

算力芯片AMD基于Agentic AI和推理负载驱动CPU与GPU配比从1:8向1:1演进的趋势，将2030年服务器CPU市场规模预期翻倍上修至1200亿美元。涨停板：中国长城、盛视科技、狮头股份、仁东控股其他强势股：万通发展、禾盛新材

存储芯片服务器DRAM模块的最新一代标准“MRDIMM”据悉已经进入最后开发阶段，联合电子设备工程委员会（JEDEC）的成员包括三星电子、SK海力士和美光等主要存储器公司，正在积极开发MRDIMM产品，以满足未来不断增长的需求。涨停板：怡亚通、诚邦股份其他强势股：朗科科技、德明利

半导体产业链①机构：大厂减产叠加AI周边IC需求骤增 晶圆代工成熟制程酝酿涨价。②2026年以来，半导体行业上游材料、晶圆代工以及封装环节纷纷涨价，推动行业成本上涨，逐渐形成了全产业链价格普涨之势。整体来看，2026年一季度一半以上（申万）半导体行业上市公司归母净利润同比增长，行业整体销售毛利率环比提升了2.49个百分点。涨停板：格林达其他强势股：华虹公司、盛合晶微、新相微、南芯科技、太极实业、澜起科技

AI应用豆包在App Store更新开发说明，新增订阅服务声明。三档方案：标准版连续包月68元（包年688元）、加强版200元（包年2048元）、专业版500元（包年5088元）。涨停板：易点天下、引力传媒、南威软件、中青宝其他强势股：光云科技、蓝色光标、万兴科技

创新药机构表示，医药魔方近日发布的《2026Q1医药交易趋势报告》显示，中国创新药BD交易总金额从2025年的突破1000亿美元大关且创新高，到2026年第一季度实现同比增长66.4%。涨停板：众生药业其他强势股：上海谊众、华兰股份

基建类涨停板：中工国际、厦工股份、浦东建设

其他涨停板振华股份：铬盐全球龙头